Бизнес план пивоваренного завода

4241742417628176281762817628176281762817Прямые издержки (тыс. $)пиво массовых сортов9307,29307,21548215482229272292722927229272292722927пиво дорогих сортов7977,67977,61327013270196521965219652196521965219652Всего (тыс.$)17285172852875228752425794257942579425794257942579Общие издержки (тыс. $)Производство2405240524052405240524052405240524052405Управление526526526526526526526526526526Всего (тыс.$)2930293029302930293029302930293029302930Налоги2 7682 5224 2764 7087 3087 7027 6027 7027 6027 192Cash-Flow от оперативной деятельн.25172763645960269999960497059604970510115Затраты на приобретение активов200004000Поступления от реализации активовCash-Flow от инвестицион. деятельн.-20000-4000Собственный капиталЗаймы200004000Выплаты в погашение займов24000Выплаты % по займам038504200420042004200Выплаты дивидендовCash-Flow от финансовой деятельн.200001500-42000-42000-42000-28200Баланс наличн. на начало периода025171430788997151971525119348244022849933Баланс наличности на конец периода2517143078899715197152511934824402284993331848Дисконтированиеставка дисконтирования в % =15Дисконтированное сальдо CF2189124361277508140831763723185262753110022109

Инвестиционным проектом развития производства предусмотрен график реконструкции объектов, приведенный в таблице 1.4.

Таблица 1.4. Наименование объектовНачалоОкончание1.Фильтрация отделения01.09.9730.08.982.Цех розлива01.09.9730.12.983.Отделение водоподготовки01.09.9730.04.984.Бродильно-лагерное отделение и углекислотный цех01.09.9730.12.985.Воздушно-компрессорный цех01.09.9730.04.986.Электроцех01.09.9730.12.987.Котельная01.09.9730.12.988.Солодовенный цех01.09.9730.12.98 В целях успешной реализации инвестиционного проекта развития N-ПЗ предполагается: · создать специальную рабочую группу под руководством Генерального директора предприятия, в состав которой будут введены ведущие специалисты предприятия, представители инвестора и банковские специалисты по проектному финансированию; · организовать службу маркетинга N-ПЗ с подчинением ее заместителю Генерального директора; · реорганизовать систему управления качеством выпускаемой продукции. Произведенные в бизнес-плане расчеты показателей, характеризующих экономическую, коммерческую и бюджетную эффективность инвестиционного проекта развития N-ПЗ показали, что проект является высокоэффективным и привлекательным для финансирования. Значение показателей экономической эффективности приведены в таблице 1.5. Таблица 1.5. ПоказательОбозначениеЗначениеСрок окупаемости (месяцы)PP 37Индекс прибыльностиPI 1,05Внутренняя норма рентабельности (%)IRR42,5Чистый приведенный доход (USD)NPV15517000 Оценка коммерческого риска в бизнес-плане развития N-ПЗ была произведена по стадиям реализации инвестиционного проекта с использованием методов экспертных оценок. Сведенные по всем стадиям инвестиционного проекта риски приведены в таблице 1.6. Таблица 1.6. СтадияРискПодготовительная1,67Строительная9,83Функционирования10,29Всего21,79 Наиболее значимые простые риски инвестиционного проекта и их величины приведены в таблице 1.7. Таблица 1.7. Непредвиденные затраты5,83Недостаток оборотных средств 3,33Валютный риск1,67Платежеспособность потребителей 1,67 В качестве условий предотвращения рисков в бизнес-плане рассматриваются: · заключение контрактов на поставку и выполнение работ на условиях «под ключ»; · получение от первоклассных банков гарантий надлежащего исполнения контрактов; · разработка системы мероприятий по снижению потребности предприятия в оборотных средствах за счет повышения ритмичности работы, уменьшения запасов, и работы с дебиторами; · заключение долгосрочных контрактов с четкими условиями и штрафными санкциями; · использование механизмов страхования валютных рисков (хеджирование, закрытие открытой валютной позиции и др.). Политика ценообразования N-ского пивоваренного завода направлена на поддержание оптимального сочетания цены и качества пива. Отпускные оптовые цены пива в настоящее время составляют от 1600 до 2600 рублей за бутылку емкостью 0,5 литра и являются конкурентоспособными на рынке массовых сортов пива. Привлекательный для предприятий торговли и потребителей уровень цен совместно с мероприятиями по повышению качества продукции и активному продвижению ее на рынок позволяют с большой вероятностью прогнозировать увеличение объема продаж в 1999 г. до 12,3 млн. Дал в год и расширение доли N-ПЗ на московском рынке пива. Проведенный в бизнес-плане финансово-экономический анализ проекта показал, что проект по развитию производства на ОАО «N-ский пивоваренный завод» является экономически эффективным, обеспечивает возвратность произведенных инвестиций при условии привлечения инвестиционного кредита величиной 24 млн. USD сроком на 5 лет под 17,15% годовых с ежегодной выплатой процентов по кредиту и выплатой основной суммы долга в конце срока. В целях юридической защиты прав инвестора, обеспечения гарантий реализации проекта и в качестве обеспечения исполнения обязательств по кредиту Совет директоров ОАО «N-ский пивоваренный завод» закладывает кредитору на весь срок действия кредитного договора пакет обыкновенных (голосующих) акций ОАО «N-ский пивоваренный завод», составляющий 25% уставного капитала общества. Для обеспечения возможности участия кредитора в управлении N-ПЗ на время действия договора залога Совет директоров N-ПЗ выдает доверенность для участия в управлении предприятием на весь закладываемый пакет акций. Полученное в результате реализации инвестиционного проекта увеличение объема выпуска пива на ОАО «N-ский пивоваренный завод» с 5,0 млн.дал в 1997году до 12,3 млн.дал в 1999 году приведет к соответствующему росту акцизных платежей, налоговых поступлений, отчислений во внебюджетные фонды.

ИСХОДНЫЕ ДАННЫЕ И ХАРАКТЕРИСТИКА ПРЕДПРИЯТИЯ

Открытое акционерное общество "N-ский пивоваренный завод" зарегистрировано в Московской регистрационной палате 01.01.1993 г. за номером. Юридический и почтовый адрес: Руководители предприятия: Генеральный директор, член Совета директоров -, имеет высшее образование по специальности инженер-механик, на предприятии работает около 15 лет; Председатель Совета директоров -, директор по экономике и планированию, имеет высшее образование по специальности бухгалтер, на предприятии работает около 15 лет; Член Совета директоров - , технический директор, имеет высшее образование по специальности инженер- механик, на предприятии работает около 10 лет; Член Совета директоров - , начальник электроцеха, имеет среднее техническое образование по специальности техник-электрик. Уставный капитал ОАО "N-ский пивоваренный завод" составляет 113255 тыс. руб. На эту стоимость выпущены акции номинальной стоимостью 1000 руб. Все акции являются обыкновенными. ОАО "N-ский пивоваренный завод" имеет следующие счета:в КБ "N-БАНК" р/с ____________, к/с ____________, БИК ____________ ; в Измайловском отделении Сберегательного банка №____- р/с _________, к/с Московского банка АК СБ РФ в ГРКЦ ГУ ЧБ РФ ____________,, БИК ____________,.